「金融至上主義」がもたらす不幸・・・損失は広く浅く万人に覆いかぶさる

　

忙しくてブログの更新がなかなか出来ません。
そこで、「たかやまん」さんのコメントの答えを記事としてアップします。

■　大きく成り過ぎた金融市場は経済と社会を不安定化させる　■

「お金に働かせるのが最も効率的」というのがピケティの言う所の「資本収益率＞経済成長率」ですから、投資をされている方達は、まさにそれを実践されている訳です。これは、現代のお金の殖やし方としては正しいと思います。

一方で、多くの人達が投資に走るとどうなるか？

１）市場がバブル化する事で、バブル崩壊時に実体経済が大きな悪影響を受ける。

２）本来、実体経済に投資されるべき資金まで金融市場で運用され、実体経済の成長を阻害する

３）お金を沢山持っている人が最も効率的にお金を稼げる

４）教育レベルの低い人達は、実体経済の低迷の影響を受け所得が低下する一方で、投資知識も投資資金も持ち合わせないので貧困が固定化する

５）消費性向の高い中間層から富裕層に資産移転が起こり、消費が低迷して景気が悪化する。


ＯＥＣＤは「富裕層の消費が中間層の所得増加を生み出す「トリクルダウン」は実際には起こらなかった。むしろ、低所得者層の教育環境の悪化が貧困を固定化する事で景気拡大を阻害している」と最新の報告書で主張しています。


■　陰謀論的には一般投資家の多くが「カモられる」　■

投資勝ち組から見れば、チャンスは皆に共通に与えられているのだから努力や勉強を怠ったヤツが貧乏なのは当たり前となりますね。

ここで、陰謀論的に問題を提起すると、バブルの生成と崩壊は中央銀行を始めとした通貨マフィアや金融マフィアが計画的に起しているのでは無いかという疑念。

一種のショックドクトリンとして経済危機を起して政権を転覆させたり、戦争を起す事で世界の構造を変革する原動力としたり（第二次世界大戦の遠因は世界恐慌）としているのでは無いか？或いは世界の運営資金を集める為に世界的なバブルは意図的に作られているのでは無いか・・・。

金融市場で膨らむお金は信用創造で作られた「虚構のお金」で、「本当のお金」は世界の実体経済の規模を越える事は出来ません。

ですから定期的に信用収縮が発生して（バブル崩壊）、世界のマネーはリアルマネーの規模に戻ろうとします。ただ、そのタイミングをコントロール出来れば、事前に現金化したり、金やその他の現物にして市場から資金を逃避する事が出来ます。自分達の資金を逃がした後にバブル崩壊の切っ掛けを与えれば、金融市場が実体経済を破壊すいるまで肥大化する前に市場を適正規模に縮小する事が出来ます。

この過程で多くの一般投資家が損失を発生させます。そして、さらに金融機関の損失は、投資をしなかった一般人の税金や「金利機会の喪失（低金利）」によって補てんされます。

これこそが、現代の金融至上主義の問題点なのです。当然、一般投資家でも勝ち逃げの方はいらっしゃるので、万人が損をする訳ではありませんが、損失は広く薄く世界を覆い、経済成長率を低下させます。

■　タックスヘイブンに隠された資金の分、各国の国民の負担が増える　■

さらに現代においてタックスヘイブンの逃避する資金の問題が急拡大しています。

グローバル企業は、インフラ整備の負担を各国国民に負わせ、利益の基盤としています。

１）日本の老人が投資をする
２）その資金が回り回て新興国投資に向かう
３）新興国経済が拡大し、インフラが整備される
４）グローバル企業が進出して生産設備を作る
５）現地の安い労働力で効率的に利益を上げる
６）利益の一部、あるいは多くをタックスヘイブンに隠す

確かに日本の老人も金利を得、新興国で雇用が拡大するので一見ウィン・ウィンの関係に見えます。

しかし、日本の国内では生産設備が海外に流出するので、失業率が上昇しますし、本来日本の国内で経済に貢献するはずの資金は海外の経済成長に貢献しています。

こうして、先進国では比較的資金に余裕の有る（あるいは投資ノウハウを持った）人々は、効率的に投資によって金利を獲得しますが、実体経済の成長は阻害されるので、投資を行わない一般の労働者は「不景気」の影響で職を失ったり、所得が低下します。

こうした国内経済を活性化させる為に政府が足りない需要を補う為に公共投資や福祉を拡大します。これらの元資は税金なので、負担は増税となって国民が広く浅く負担します。

一方、グローバル企業は利益を海外に滞留させて国内に持ち込まないので、相応の税金を払いません。或いは利益をタックスヘイブンに移します。

或いは、投資によって莫大な資産を獲得した一部の「富豪」達も、利益を上手にタックスヘイブンに隠したりします。

こうしてアメリカのＧＤＰに匹敵する資産がタックスヘイブンに隠されているのが現代です。本来であれば相応の「納税」が発生する資金が、税金を逃れる事で、彼らが利益の為に利用したインフラなどの社会負担は各国の国民に押し付けられるのです。


それの何処がダメなの？
制度を利用して、最大限の利益を追求しているだけでは？
グローバル競争に日本のグローバル企業が勝てなければもっと日本は貧しくなるのでは？

これらは当然の指摘であり、世界は共通のジレンマから抜けられずにいます。
その結果、世界中で格差が拡大し、貧困層が増えている事も事実です。

マルクスは「行き過ぎた資本主義は社会を破壊する」と言いましたが、次の世界的な金融危機が発生すれば、私達はマルクスの先見性に脱帽する事になるのかも知れません。




ＰＳ

ピケティ、本屋で手に取りましたが・・・漬物石にしかなりそうにありません。簡単な解説書を買って読んだ気になるしか無い！！